Emir defteri ve likidite: ekrandaki fiyattan uygulanabilir fiyata
Bid, ask, spread, derinlik ve veri sırasını okuyarak bir rotanın gerçekten yürütülebilir olup olmadığını değerlendir.
Bid ve ask neyi anlatır?
Bid, alıcıların ödemeye hazır olduğu fiyatları; ask ise satıcıların kabul ettiği fiyatları gösterir. Hemen alış yapmak isteyen kişi ask tarafıyla, hemen satış yapmak isteyen kişi bid tarafıyla karşılaşır.
En yüksek bid ile en düşük ask arasındaki fark spread olarak adlandırılır. Spread genişse küçük bir fiyat farkı daha işlem başlamadan kaybolabilir.
Derinlik ve VWAP
Her fiyat seviyesinde sınırlı miktar bulunur. Örneğin ilk ask seviyesinde yalnız küçük bir miktar varsa daha büyük alış emri sonraki seviyeleri de tüketir. Gerçekçi model, hedef tutarı karşılayana kadar seviyeleri toplar ve hacim ağırlıklı ortalama fiyatı hesaplar.
Likidite puanı; yalnız toplam hacmi değil, hedef tutarın kaç seviyede karşılandığını, fiyat etkisini ve iki borsanın da yeterli derinliğe sahip olup olmadığını özetleyebilir.
Canlı defter neden senkronizasyon ister?
WebSocket akışları hızlıdır ancak bağlantı kopabilir, mesaj atlanabilir veya sırası değişebilir. Güvenilir yerel defter; başlangıç anlık görüntüsünü alır, güncellemelerin sıra numaralarını izler ve boşluk oluşursa defteri yeniden kurar.
Coinbase, Level2 kanalını senkronize emir defteri tutmak için en kolay kanal olarak açıklar. Yine de uygulama mesaj sırası ve bağlantı kesintilerine karşı kontrol uygulamalıdır.
Veri sağlığı işlem kararından önce gelir
Bir borsanın verisi yüzlerce milisaniye daha eskiyse iki fiyat aynı piyasa anını temsil etmeyebilir. Sistem veri zaman farkını ölçmeli ve eşik aşılırsa net oran pozitif görünse bile işlemi engellemelidir.
Eksik tahta, sırası bozulmuş güncelleme veya beklenmeyen fiyat sıçraması için güvenli varsayılan davranış yeni emir üretmemektir.
Okuduğun kuralları
önce senaryoda ölç.
İlk adım gerçek para değil; maliyeti şeffaf bir hesapla görmek ve farklı günlerde tekrarlanabilen kanıt üretmektir.